〈焦點股〉NVIDIA CPO光交換器量產激勵光通訊股上揚，華星光等6檔亮燈漲停

AI龍頭NVIDIA（NVDA-US）開發的Spectrum-X Ethernet Photonics CPO（Co-Packaged Optics）光交換器正式進入量產階段，帶動光通訊相關股票全面上漲。市場上，光聖（6442-TW）、華星光（4979-TW）、光環（3234-TW）、前鼎（4908-TW）、東典光電（6588-TW）、上詮（3363-TW）等6家公司全數漲停。盤中這些個股由跌轉升，買盤湧入，從開盤價一路拉升至漲停板。

法人分析師指出，隨著AI資料中心叢集規模持續擴大，交換器對傳輸頻寬與功耗的要求同步提升，NVIDIA以CPO技術打造的Spectrum-X乙太網路矽光子交換器正式進入全面量產出貨階段，進而帶動光纖、共同封裝光學等相關零組件廠商的需求急速升溫。

盤面上，除了上述6家公司漲停外，眾達-KY（4977-TW）、聯亞（3081-TW）、聯鈞（4977-TW）、統新（6426-TW）、波若威（3163-TW）等個股亦錄得逾7%的漲幅。

法人表示，第2季光通訊產業表現優於預期，主要受惠於AI及通用型伺服器需求強勁。預估第3季及第4季營收將分別季增9%及22%，在持續增加資本支出及擴產下，以因應2025至2026兩年的強勁需求。

分析師指出，台灣光通訊股在經歷2-3個月的低迷後，近期再度強勢回歸，今日更成為盤面資金追捧的焦點。光通訊產業從上游磷化銦（InP）基板到晶片出貨目前仍供不應求，成為電子股中的資金避風港。不過，空手投資人不宜追高，建議待回檔後逢低布局。

法人表示，第2季光通訊產業表現優於預期，主要受惠於AI及通用型伺服器需求強勁。預估第3季及第4季營收將分別季增9%及22%，在持續增加資本支出及擴產下，以因應2025至2026兩年的強勁需求。