〈米国株終値〉穏やかなCPIで利上げ懸念後退、フィラデルフィア半導体指数が2.5％高、メモリ株が急騰

アメリカ7月のインフレ率はやや落ち着きを見せ、FRBが9月に金利を据え置くとの期待が高まりました。これに加えてAIインフラ関連株とメモリ関連株の強力な上昇により、米国株式市場は水曜日（12日）に大部分が上昇しました。フィラデルフィア半導体指数は約2.5％上昇し、ナスダック指数は0.54％、S&P 500指数は0.26％それぞれ上昇しました。一方、ダウ工業平均株価はほぼ横ばいで取引を終えました。

アメリカ7月の消費者物価指数（CPI）は前年比3.4％上昇で、市場予想に一致し、6月の3.5％から低下しました。前月比では0.1％上昇でした。インフレの緩和傾向が続く中、トレーダーはFRBが9月に利上げを見送るとの見方を強めており、前日の「利上げか据え置きか」五分五分の状況から一転しています。

ただし、アメリカのインフレ率は依然としてFRBの目標である2％を上回っており、中東情勢によるエネルギー価格と米国債利回りの上昇もあり、FRB当局者の間では利上げの是非について意見が分かれています。

アメリカとイランによるホルムズ海峡の再開に関する交渉は依然として膠着状態にあります。アメリカは火曜日にアラビア海を航行していたパナマ籍の船舶に対して発砲しており、原油供給への懸念がさらに高まり、ブレント原油先物は一時1バレルあたり90ドル近くまで上昇しました。

原油価格の上昇はアメリカのガソリン価格にも波及しています。全米の普通ガソリン平均価格は水曜日に1ガロンあたり4.03ドルに上昇し、1か月前と比べて約0.16ドル高となり、過去8月中旬としては最高値を更新しました。

米国株式市場、2023年8月12日（水）の主要指数の終値：

- ダウ工業平均株価：21.58ポイント安、0.04％下げ、53,770.27ポイント - ナスダック総合指数：143.04ポイント高、0.54％上げ、26,588.49ポイント - S&P 500指数：20.30ポイント高、0.26％上げ、7,748.50ポイント - フィラデルフィア半導体指数：300.90ポイント高、2.49％上げ、12,399.38ポイント - NYSE FANG+ 指数：104.74ポイント安、0.56％下げ、18,474.70ポイント

注目銘柄：

NYSE FANG+ 指数に含まれる主要テックファイブは全て下落しました。Meta（META-US）は3.38％安、Apple（AAPL-US）は0.87％安、Alphabet（GOOGL-US）は0.08％小幅安、Microsoft（MSFT-US）は2.26％安、Amazon（AMZN-US）は1.83％安となりました。

フィラデルフィア半導体指数構成銘柄は多くが上昇しました。AMD（AMD-US）は1.82％高、Broadcom（AVGO-US）は0.01％小幅安、NVIDIA（NVDA-US）は3.03％高、Applied Materials（AMAT-US）は4.29％大幅高、Qualcomm（QCOM-US）は0.24％高となりました。

メモリおよびストレージ関連株もまとめて上昇しました。Micron Technology（MU-US）は4.92％高、Western Digital（WDC-US）は3.69％高、SanDisk（SNDK-US）は5.76％高、Seagate Technology（STX-US）は7.03％高、SK Hynix ADR（SKHY-US）は9.01％急騰しました。

台湾関連ADRは上昇が多数でした。TSMC ADR（TSM-US）は1.68％高、ASE ADR（ASX-US）は1.63％高、UMC ADR（UMC-US）は1.95％高、China Telecom ADR（CHT-US）は0.12％小幅安でした。

企業ニュース：

Wendy's（WEN-US）は14.70％急騰し、株価は1株あたり8.66ドルとなりました。英国『フィナンシャル・タイムズ』は関係筋の話として、億万長者の投資家ネルソン・ペルツ氏が率いるTrian Fund Managementが買収提案を準備しており、Wendy'sを非上場化する計画があると報じました。

世界的なAIサーバーメーカーSuper Micro Computer（SMCI-US）は19.02％暴騰し、株価は1株あたり37.61ドルとなりました。第4四半期業績が予想を上回り、第1四半期の財務見通しも楽観的であったことから、AIサーバー需要が依然として堅調であることが示されました。

AIクラウドコンピューティング企業CoreWeave（CRWV-US）は19.28％上昇し、株価は107.73ドルとなりました。第2四半期の調整後営業利益率は5％に達し、市場予想を上回りました。売上高は前年同期比で2倍以上成長しました。

Nebius Group（NBIS-US）は34％以上上昇し、株価は259.20ドルとなりました。このAIインフラ企業は、税引前減価償却前利益（EBITDA）と売上高の両方がFactSet調査のアナリスト予想を上回り、粗利益率も市場予想を上回りました。

Lumentum Holdings（LITE-US）は13.63％大幅高し、株価は932.47ドルとなりました。調整後1株当たり利益と売上高がいずれも市場予想を上回りました。AIブームの恩恵を受け、同社株価は年初来ですでに2倍以上上昇しています。

ウォール街の分析：

CPI発表後、FRBが9月に利上げを見送る可能性に対する市場の期待が高まりました。

モルガン・スタンレー・ウェルス・マネジメントのチーフエコノミックストラテジスト、エレン・ゼントナー氏は、「予想通りのインフレデータは、先週の雇用統計発表後に広がった『利上げの必要なし』という論調をさらに後押しするものだ」と述べました。9月のFOMC会合前にさらなるインフレデータが発表されるが、数字が大きく異なる傾向を示さない限り、FRBは来月も金利を据え置く可能性が高いと指摘しています。

（すべての数値は執筆時点での最新情報です。実際の価格は変動する場合があります。）